La morosidad del crédito privado encontró un freno en agosto dentro del sistema bancario, tras alcanzar los niveles más altos en dos décadas. La irregularidad total se mantuvo en 7,7%, mientras que entre las familias bajó marginalmente de 12,9% a 12,8%. El panorama fue muy distinto fuera de los bancos: la mora de los hogares con entidades no financieras volvió a subir por 21° mes consecutivo y alcanzó un récord de 33,9%.
Los datos surgen de un informe de 1816, elaborado a partir de la Central de Deudores del Banco Central (CENDEU). La consultora aclaró que se trata de una estimación previa al Informe de Bancos del BCRA correspondiente a agosto, que se conocerá recién a fines de octubre.
Vale remarcar que el comportamiento fue diferente entre hogares y compañías. Mientras la mora familiar cedió 0,1 punto porcentual, la irregularidad de las empresas avanzó de 3,6% a 3,8%.
De todos modos, el dato agregado mostró una estabilización. La mora privada prácticamente no se movió durante los cuatro meses comprendidos entre mayo y agosto. El contraste con menos de dos años atrás sigue siendo importante. En octubre de 2024, la irregularidad total alcanzaba apenas el 1,5%, con un 2,5% para las familias y un 0,7% para las empresas.
Una señal que no aparecía desde marzo de 2024
La mejora marginal de agosto tuvo, además, una particularidad. Según 1816, los saldos en mora de las familias cayeron en términos reales, algo que no ocurría desde marzo de 2024.
El dato cobra relevancia porque la tasa de morosidad surge de comparar el monto de los créditos irregulares contra el financiamiento total. Es decir, en agosto la leve mejora no se explicó únicamente por un cambio en el denominador, sino también por una reducción real de los saldos impagos.
Sin embargo, la foto no fue homogénea entre bancos: la irregularidad de las familias aumentó en 17 de las 30 principales entidades financieras, medidas por su volumen de préstamos a hogares, indicó 1816.